净资产值（NAV）定义和示例|
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它是什么：
最常用于相互或封闭式基金， 净资产值（NAV） 用于衡量基金资产的价值减去其负债。资产净值通常以每股股票为基础计算。
工作原理（实例）：
基金的 净资产值 随其相关投资价值波动。资产净值的公式为：
资产净值=（基金持有的所有证券的市值+现金及等价控股 - 基金负债）/未偿还基金份额总额
我们假设在昨天交易结束时，特定共同基金持有价值10,500,000美元的证券，2,000,000美元的现金和500,000美元的负债。如果基金有1,000,000股流通股，那么昨天的资产净值将为：
净资产值=（$ 10,500,000 + $ 2,000,000 - $ 500,000）/ 1,000,000 = $ 12.00
基金的资产净值将每日变化为基金证券价值，负债和未偿还股票数量波动。
为什么它很重要：
资产净值 就像股票价格，因为它们衡量的是一个基金份额的价值。此外，他们还为投资者提供了将基金表现与市场或行业基准（如标准普尔500或行业指数）进行比较的方式。然而，一些分析师认为，比较基金资产净值的长期变化与比较其长期股价变化没有多大意义，因为基金会定期向其基金持有人分配资本收益，从而降低其净资产值。
