人寿保险失败作为大学储蓄计划

如果你担心储蓄足够的钱让你的孩子上大学，你可能会受到现金价值人寿保险政策的销售推销的诱惑。

有时这些政策被吹捧为省学费的好方法。除了在您死亡时支付死亡抚恤金外，这些政策（也称为永久性人寿保险）具有现金价值账户，可以延长税收延期。

假设您在孩子很小的时候购买保单，那么当他们上大学时，您可以提取资金或借入账户以帮助支付大学费用。另外一点：当大学分析您对经济援助的需求时，人寿保险政策并不算作资产。

但是，大学金融专家警告父母不要被投球所吸引。对于大多数家庭来说，现金价值寿险保单是昂贵，复杂和不必要的。

“我还没有看到任何符合父母最大利益的人寿保险计划，”大学金融援助专家，“关于支付大学的Twisdoms”一书的作者Mark Kantrowitz说。

他说：“唯一能够为这些人辩护的人就是出售这些政策的佣金。”

球场

根据纽约一家专注于共同基金行业的研究小组Strategic Insight的2015年报告，大约10％的财务顾问为一些客户推荐现金价值保险，以节省大学费用。这与三年前相比大幅下降，其中29％的人表示他们这样做。

虽然销售策略已经存在了几十年，但大学的经济援助专家表示，它的使用和推广是波澜起伏的。

Kantrowitz说，那些从产品销售中获得佣金的财务顾问有时会在餐厅或酒店的会议室出租，并邀请家长免费享用晚餐，以了解大学的储蓄情况。

之后，他们一对一地与家人会面，经常敦促父母清算CD和储蓄账户，以购买现金价值的人寿保险单，这样他们就可以将这些资产用于基于大学需求的财务援助计算。一些销售人员更进一步，鼓励父母点击房屋净值和退休账户，并将资金投入政策。

这本身就是一个糟糕的想法，但当您考虑退休资产不包括在基于需求的财务援助计算中时，这尤其糟糕。家庭资产也不是，至少对依赖联邦学生援助免费申请或FAFSA的大学而言。一些大学需要一种额外的形式 - CSS /经济援助概况 - 它考虑房屋净值，但限制了对其计算的影响。

Kantrowitz说，有些父母甚至借钱投资大学用途的现金价值人寿保险。

人寿保险作为投资的麻烦

现金价值政策的一个缺点是它们包含隐性成本，例如，如果你在头几年兑现政策，那么大笔退还费用，佛罗里达州博卡拉顿的认证财务规划师兼SMART College Funding总裁Sean Moore说。对该政策的贷款也不是免费的，但必须以利息支付。如果您不偿还贷款，则减少死亡抚恤金。代理商通常会获得相当于第一年保费的80％到100％的佣金，这意味着您的现金价值账户的资金就会减少。

批评人士还表示，人寿保险产品插图显示了现金价值账户的表现，往往过于乐观。摩尔说，要问的问题是“如果它没有达到预期的效果怎么办？”

政策很复杂。它们差别很大，很难比较，并且有很多活动部件，因为它们将保险范围与投资部分结合在一起。 “我认为购买他们的人不会理解他们，”摩尔说。

更好的储蓄选择

在考虑将永久性人寿保险产品作为大学储蓄工具之前，父母应该为529计划提供全额资金，Strategic Insight的大学储蓄研究主管Paul Curley说。 529计划是由州或州机构赞助的税收优惠大学储蓄账户。

这并不意味着完全忽视人寿保险。事实上，在孩子长大和大学期间享受人寿保险可以成为父母去世时的重要财务安全网。定期人寿保险是涵盖这些年份的简单方法。

定期寿命提供一段时间的保险，例如10年，20年或30年。您选择期限长度并购买保险金额以保护您的财务受抚养人。

如果被保险人在期限内死亡，该保险金将向受益人支付死亡保险金。由于该政策是暂时的，没有现金价值，因此保险范围很便宜。

如果永久性人寿保险的惊人销售推销仍然引​​起您的兴趣，请与不收取销售佣金的“仅限费用”财务顾问交谈。

“从购买其中一种产品中没有既得利益的人那里获得建议，”Kantrowitz说。

要查找合适的保险金额并比较定期人寿保险的价格，请使用我们的网站人寿保险比较工具。

Barbara Marquand是个人理财网站Investmentmatome的职员作家。电子邮件：[email protected]。 Twitter：@barbaramarquand。本文也出现在福布斯。

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