从自己身上拯救你：教授关于终身金融健康的提示

人类的主要盲点之一是我们无法预测自己的行为。尽管有相反的证据，我们仍然相信，我们未来的自我会更专注，更负责任，更富有，更聪明，无论如何 - 这导致今天的决策制定不佳。一次购买和使用的健身房会员资格，明天开始的饮食，以及1月份放弃两周的决议（是的，你）：这些都证明了我们对未来的模糊认知。

我们与Vassar经济学教授Benjamin Ho就个人和政策层面的财务决策和人身脆弱进行了交谈。既然行为经济学已经进入政府 - 最值得注意的是，在消费者金融保护局 - 政策制定者和个人如何帮助保护我们自己？

后见之明是20/20，但谈到未来……

何先生说，让我们做出可靠财务决策的怪癖之一就是我们无法准确地认识未来。在许多实验中，受试者明天会立即选择一美元超过两美元。这种被称为双曲线折扣的现象解释了为什么我们今天很乐意为100美元的注册奖金支付1000美元的信用卡利息。 Ho表示，未来的付款似乎只有今天的一半。这就是为什么我们应该花钱来保存并让自己陷入债务之中。

Ho说，问题的很大一部分是我们没有意识到自己的偏见，因此无法纠正它们。我们很多人都不喜欢年费：我们会拒绝收取较低利息卡的费用，转而支付更高的APR，免费信用卡，即使我们最终支付的利息超过了我们会收取费用。然而，知道存在这种偏见，我们可以假设我们将携带与去年一样多的信用卡债务，根据这一点计算我们的可能利息，并将利息支出的节省与年费进行比较。意识到我们做出一个非理性的决定有时候足以让我们理性的自我发挥作用。

“善意”的政策带来了后果

政策制定者开始制定他们的规则，理解人类有时是非理性的存在。以前，人们认为简单地将这些信息公之于众，可以保证一定程度的消费者福利。这就是舒默盒子背后的动机 - 你知道，信用卡应用程序的费率和费用没有人阅读。

现在，监管机构采取了更加细致入微的方法。 CFPB正在试行新的披露表格，帮助消费者将贷款细节纳入他们能够理解的条款中。在2009年信用卡法案之后，信用卡对帐单会告诉您，如果您只支付最低金额，您将获得多少利息，如果您在三年内还清债务，您将获得多少利息。这具有使抽象利率具体化的效果。

何先生说，这些发展是“向前迈出的积极一步”，但他对最近的改革持怀疑态度。 “经济学家普遍支持更好，更清晰的披露。强调信息和教育的政策有助于纠正我们的偏见。

“然而，立法作出判断。它告诉公司他们可以收取哪些费用。这可能是好的，但限制一个费用只会导致另一个费用出现在它的位置。我们用信用卡利率看到了这一点，“限制利率的立法导致年费上涨，立法宣布导致它们再次下降。

因此，如果政策制定者改善决策的能力主要限于更好的信息，那么我们作为个人应如何纠正自己的弱点呢？

大局

Ho建议，重要的是要全面了解自己的财务状况。首先，债务并不一定是坏的，如果它会产生股息 - 学生贷款是典型的例子。而不是参与Ho所说的“狭窄的包围” - 单独查看您财务的各个方面 - 寻求在整个金融环境中有效地分配您的资金。狭窄的包围的一个例子是教条地遵循节省5％的收入启发式，即使你花了1000美元从你的积蓄中进行房屋维修，你也可以节省5000美元。

或者，例如，保存。这通常是一个好习惯，但如果你负债累累，并且你已经为紧急情况建立了缓冲，那么你最好还清债务并在以后储蓄。可以这样想：美联储承诺在实际大灾难期间保持低利率，而不仅仅是玛雅人，你很幸运能够获得1％的储蓄账户利息。但是，您的债务可能会带来10％的利率。储蓄账户中的1美元会产生1美分，但是偿还债务可以节省10美元。

用火扑灭火灾

但如果你努力坚持自己的财务目标，那么狭窄包围的结构和节奏可能就是你所需要的。我们的认知偏差可能导致我们做出次优的财务决策。但具有讽刺意味的是，做出次优的财务决策可以帮助我们克服这些偏见。

我们再一次看看储蓄。你仍然欠债并支付10％的利息，而且你没有神奇地运回到你的储蓄收益率为4％的日子。从财务角度来说，最好的计划是在储蓄前偿还债务。但如果你的问题在于 以下 你的计划，你可能需要调整你的策略。

我们是习惯的生物。建立模式可能需要数月或数年，但一旦模式根深蒂固，它就会成为第二天性。每周五天早上起床可能会让新的一年变得难以开始，但是到了春天，它会变得像刷牙一样常规。储蓄也是如此。如果你花了最近两年的时间来节省自己的收入来节省5％的收入，而且你知道打破这种习惯会让你重新回到原点，那么从长远来看，你可能会因为继续保存而花费更长的时间来获得回报。你的债务。

引诱自己做出良好财务决策的想法是Dave Ramsey负债雪球的根源。他的方法是你偿还债务 - 当你首先支付所有债务之后 - 当然 - 按照最小债务到最大债务的顺序。这可能让您在解决15％APR信用卡债务之前还清5％APR汽车贷款的最后一笔。纯算术表明偿还债务的最佳顺序是从最高利率到最低利率，从而最小化您产生的利息总额。但拉姆齐认为，通过摆脱较小的债务而获得的心理上的提升将使你有能力应对更大的债务。在这里，我们再次对我们的弱点作出小小的让步，以便我们最终能够控制它们。

通过计划失败成功

关注哪种策略 - 经济理性或心理理解 - 的关键决定因素当然是你自己的个性。何建议说，那些发现自己屈服于偏见，让非理性否定理性的人可以从头脑优先的方法中受益。即使您摆脱债务或增加储蓄的道路可能会更长，但您可以欺骗自己取得成功。

另一方面，如果坚持财务计划不是问题，那么对财务状况的整体看法可以帮助您最大限度地节省开支并快速摆脱债务。而不是订阅公理，而是以最适合您生活方式的方式在支出，储蓄和借款之间分配资金。债务并不总是坏事，储蓄并不总是好的。如果你可以处理这种歧义，可以将你的财务计划视为海图：这是一个很好的指南，但如果你经常纠正你的课程，你最好。